Reporting Money Over $10,000 in Another Country:

What You Need to Know (FBAR Explained)

 

Many U.S. taxpayers are surprised to learn that having money outside the United States can create additional reporting requirements, even if that money was earned legally and even if tax was already paid in another country.

 

If you are a U.S. citizen or U.S. tax resident, this article explains what you need to know and what steps to take.

 

What Is FBAR?

FBAR stands for Foreign Bank Account Report.
Its official name is FinCEN Form 114.

 

FBAR is required by the U.S. government to report foreign financial accounts when balances exceed certain limits.

 

Important to know:

    - FBAR is not a tax return

    - FBAR is not filed with the IRS tax forms

    - FBAR is filed online with the U.S. Treasury (FinCEN)

 

When Do You Have to File FBAR?

You must file FBAR if the total value of all your foreign financial accounts exceeded $10,000 at any time during the year.

 

This includes:

    - Bank accounts

    - Savings accounts

    - Fixed deposits

    - Investment accounts

    - Accounts you can sign on (even if the money isn’t yours)

 

📌 Key point:
It is $10,000 combined, not per account.
Even if the balance was over $10,000 for one day only, reporting is required.

 

Common Misunderstandings (Very Important)

Many people think FBAR doesn’t apply to them. These are common myths:

❌ “The money was already taxed overseas”
❌ “The account doesn’t earn interest”
❌ “It’s my home country (Thailand, etc.)”
❌ “The money moved in and out quickly”

None of these remove the reporting requirement.

If the balance ever exceeded $10,000, FBAR must be filed.

 

Where Do You File FBAR?

FBAR is filed online only through the U.S. Treasury’s FinCEN system:

 

🔗 https://bsaefiling.fincen.gov/file/fbar

 

It is filed under FinCEN (Financial Crimes Enforcement Network), not directly through the Internal Revenue Service.

 

What Information Is Needed?

To file FBAR, you need:

    - Bank name and address

    - Country where the account is located

    - Account number

    - Highest balance during the year (converted to U.S. dollars)

Accuracy matters. Estimating or guessing can cause problems later.

 

Penalties for Not Filing FBAR

Failure to file FBAR can result in serious penalties:

    - Non-willful violations: up to $10,000 per violation

    - Willful violations: penalties can be much higher

This is why FBAR is not something you want to ignore or guess on.

 

Do I Also Need to File Form 8938?

Some taxpayers must also file Form 8938 (FATCA) with their tax return if foreign assets exceed higher thresholds.

FBAR and Form 8938 are different requirements.
Some people must file one, others must file both.

This depends on:

    - Filing status

    - Residency

    - Total foreign asset values

 

การรายงานเงินมากกว่า $10,000 ในต่างประเทศ

 

สิ่งที่ผู้เสียภาษีสหรัฐฯ ควรรู้ ผู้เสียภาษีในสหรัฐฯ จำนวนมากไม่ทราบว่า การมีเงินฝากหรือบัญชีการเงินในต่างประเทศ อาจทำให้เกิด ภาระหน้าที่ในการรายงานเพิ่มเติม แม้ว่าเงินนั้นจะได้มาอย่างถูกต้องตามกฎหมาย และแม้ว่าจะได้เสียภาษีในต่างประเทศไปแล้วก็ตาม

หากคุณเป็น พลเมืองสหรัฐฯ หรือผู้มีสถานะเป็นผู้เสียภาษีในสหรัฐฯ (U.S. Tax Resident)
บทความนี้จะอธิบายให้เข้าใจง่ายว่า คุณต้องรายงานอะไร เมื่อใด และอย่างไร

 

FBAR คืออะไร?

FBAR ย่อมาจาก Foreign Bank Account Report
ชื่อทางการคือ FinCEN Form 114

FBAR เป็นแบบรายงานที่รัฐบาลสหรัฐฯ กำหนดให้ใช้สำหรับรายงาน บัญชีการเงินในต่างประเทศ

สิ่งสำคัญที่ควรรู้:

    - FBAR ไม่ใช่แบบภาษี

    - FBAR ไม่ยื่นพร้อมแบบภาษี

    - FBAR ยื่นแยกต่างหากผ่านระบบออนไลน์ของกระทรวงการคลังสหรัฐฯ

 

ต้องยื่น FBAR เมื่อใด?

คุณต้องยื่น FBAR หากยอดรวมของบัญชีการเงินในต่างประเทศทั้งหมดของคุณ
เกิน $10,000 ในช่วงเวลาใดเวลาหนึ่งของปี (แม้เพียงวันเดียว)

รวมถึง:

    - บัญชีเงินฝาก

    - บัญชีออมทรัพย์

    - ฝากประจำ

    - บัญชีลงทุน

    - บัญชีที่คุณมีสิทธิ์ลงนาม (แม้เงินจะไม่ใช่ของคุณ)

 

📌 สำคัญมาก:
นับเป็น ยอดรวมทั้งหมด ไม่ใช่บัญชีละ $10,000
เกินเมื่อใดเมื่อนั้น = ต้องรายงาน

 

ความเข้าใจผิดที่พบบ่อย (สำคัญมาก)

หลายคนคิดว่า FBAR ไม่เกี่ยวกับตนเอง เพราะ:

❌ เงินนั้นเสียภาษีที่ต่างประเทศแล้ว
❌ บัญชีไม่มีดอกเบี้ย
❌ เป็นบัญชีในประเทศบ้านเกิด เช่น ไทย
❌ เงินเข้าออกเร็ว ไม่ได้ค้างบัญชี

 

➡️ ทั้งหมดนี้ไม่ถูกต้อง
หากยอดรวมเกิน $10,000 เมื่อใด ต้องรายงาน FBAR

 

ต้องยื่น FBAR ที่ไหน?

FBAR ต้องยื่น ออนไลน์เท่านั้น ผ่านระบบของ FinCEN:

 

🔗 https://bsaefiling.fincen.gov/file/fbar

 

FBAR อยู่ภายใต้หน่วยงาน FinCEN
ไม่ใช่ยื่นโดยตรงกับ Internal Revenue Service

 

ต้องเตรียมข้อมูลอะไรบ้าง?

ข้อมูลที่ต้องใช้ในการยื่น FBAR ได้แก่:

    - ชื่อและที่อยู่ของธนาคาร

    - ประเทศที่บัญชีตั้งอยู่

    - เลขที่บัญชี

    - ยอดเงินสูงสุดของปีนั้น (แปลงเป็นดอลลาร์สหรัฐ)

การกรอกข้อมูลต้องถูกต้อง
การเดาหรือประเมินคร่าว ๆ อาจก่อให้เกิดปัญหาภายหลัง

 

โทษปรับหากไม่รายงาน FBAR

หากไม่ยื่น FBAR อาจมีโทษปรับ:

    - กรณีไม่เจตนา: สูงสุด $10,000 ต่อการฝ่าฝืน

    - กรณีเจตนา: โทษปรับสูงมาก และอาจร้ายแรง

จึงไม่ควรมองข้ามเรื่องนี้ค่ะ

 

ต้องยื่น Form 8938 ด้วยหรือไม่?

ผู้เสียภาษีบางรายอาจต้องยื่น Form 8938 (FATCA) เพิ่มเติมในแบบภาษี
หากมูลค่าทรัพย์สินในต่างประเทศสูงเกินเกณฑ์ที่กำหนด

FBAR และ Form 8938 เป็น คนละแบบ คนละกฎหมาย
บางคนต้องยื่นอย่างใดอย่างหนึ่ง หรืออาจต้องยื่นทั้งสองแบบ

ขึ้นอยู่กับ:

    - สถานะการยื่นภาษี

    - ถิ่นที่อยู่

    - มูลค่าทรัพย์สินในต่างประเทศ